สัปดาห์การซื้อขายที่จะถึงนี้มีแนวโน้มที่จะมีความผันผวนกับคู่เงินดอลลาร์ทุกคู่ โดยคู่เงิน EUR/USD จะไม่เป็นข้อยกเว้น การซื้อขายจะถูกกำหนดโทนโดยประเทศสหรัฐอเมริกา ซึ่งจะมีการเผยแพร่รายงานเศรษฐกิจมหภาคที่สำคัญเกี่ยวกับการเติบโตของ GDP อัตราเงินเฟ้อ และยอดขายปลีก

ภายในสิ้นสัปดาห์ คาดการณ์ที่ "โอนอ่อน" เกี่ยวกับการดำเนินการในอนาคตของ Federal Reserve จะได้รับการเสริมความแข็งแกร่งหรือถูกลดทอนลง สกุลเงินอเมริกันจะตอบสนองตามมา กำหนดรูปแบบการจับคู่สกุลเงินจากนั้น

วันจันทร์

ปฏิทินเศรษฐกิจในวันจันทร์แทบจะว่างเปล่า จุดเด่นเพียงหนึ่งเดียวคือดัชนี IFO ของเยอรมนี โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ตัวชี้วัดสภาพแวดล้อมทางธุรกิจของเยอรมนีคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเล็กน้อยไปที่ 88.6 เมื่อตัวชี้วัดแสดงแนวโน้มที่ดีเป็นเวลาแปดเดือน (ตั้งแต่มกราคมถึงสิงหาคม) โดยถึง 88.9 แต่กลับลดลงโดยไม่คาดคิดในเดือนกันยายนเป็น 87.7 ในเดือนตุลาคม ดัชนีนี้ฟื้นกลับสู่ 88.4 และคาดว่าจะเพิ่มขึ้นต่อไปในเดือนพฤศจิกายน การเพิ่มขึ้นเพียงเล็กน้อยของตัวชี้วัดก็สามารถสนับสนุนยูโรได้ เนื่องจากความเคลื่อนไหวในเชิงบวกมีความสำคัญที่นี่

ตัวชี้วัดความคาดหวังทางเศรษฐกิจของ IFO ก็คาดว่าจะเพิ่มขึ้น เพิ่มขึ้นไปที่ 92.6 อย่างไรก็ตามตัวชี้วัดสถานการณ์ปัจจุบันอาจลดลงอีกครั้ง ขณะนี้จะลดลงเป็น 84.5 แนวโน้มลดลงนี้ได้รับการบันทึกมาแล้วเป็นเวลาสามเดือน และพฤศจิกายนอาจเป็นเดือนที่สี่ในลำดับนี้ หากตัวชี้วัดอยู่ในระดับที่คาดการณ์ไว้ จะแสดงให้เห็นว่าธุรกิจของเยอรมนีเริ่ม "เชื่อ" ในการปรับปรุงสถานการณ์อย่างระมัดระวัง แม้ว่าสถานการณ์ปัจจุบันจะเลวร้ายลงก็ตาม

ผู้พูดหลักในวันจันทร์จะเป็น Christine Lagarde ประธานธนาคารกลางยุโรปและ Joachim Nagel ประธาน Bundesbank สัปดาห์ที่แล้ว Lagarde ระบุว่าธนาคารกลางยุโรป "เปิดรับการปรับเปลี่ยนนโยบายการเงิน" หากเงินเฟ้อแตกต่างจากเป้าหมาย สามารถคาดการณ์ได้ว่าในวันจันทร์เธอจะย้ำถึงทัศนคติที่เธอได้กล่าวมาแล้วเกี่ยวกับการระวังภัยจากเงินเฟ้อของ ECB

วันอังคาร

วันอังคารอาจเป็นวันที่มีข้อมูลสำคัญมากที่สุดในสัปดาห์ รายงานสำคัญทางเศรษฐกิจจะได้รับการเผยแพร่ในสหรัฐอเมริกา

แรกสุดเราจะได้ทราบตัวเลข PPI ของเดือนกันยายนในที่สุด ดัชนีราคา ผู้ผลิต ชะลอตัวลงในเดือนก่อนหน้า—ทั้งในภาพรวม (ลดลงเหลือ 2.6% ต่อปี) และในแกนหลัก (ลดลงเหลือ 2.8% ต่อปี) หากข้อมูลในเดือนกันยาต่ำกว่าเดือนสิงหาคม ดอลลาร์จะถูกกดดันอย่างมากเนื่องจาก PPI เป็นตัวชี้วัดเงินเฟ้อสำคัญ

สองคือข้อมูลยอดขายปลีกของสหรัฐฯ สำหรับเดือนกันยายนจะถูกเผยแพร่ในวันอังคาร ในเดือนสิงหาคม รายงานแสดงการเติบโตเล็กน้อยแต่เป็นบวกในตัวชี้วัดหลัก ปริมาณรวมของการค้าปลีกเพิ่มขึ้นเพียง 0.6% และเมื่อไม่รวมยอดขายรถยนต์ก็เพิ่มขึ้น 0.7% สำหรับนักลงทุนดอลลาร์ ฟิกเกอร์เหล่านี้ต้องอยู่ในแดนบวกในเดือนกันยายน นั่นคือ ต้องสูงกว่า 0

รายงานสำคัญที่สามในวันอังคารจะเป็นดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของ Conference Board ดัชนีนี้ลดลงอย่างต่อเนื่องในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา โดยถึง 94.6 ในเดือนตุลาคม แนวโน้มเชิงลบก็ยังคงคาดหวังได้ในเดือนพฤศจิกายน—ตามการคาดการณ์ดัชนีนี้คาดว่าจะลดลงถึง 93.4 ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดตั้งแต่เดือนเมษายนปีนี้

นอกจากนี้ ในวันอังคาร ดัชนีการผลิตของเฟดริชมอนด์จะได้รับการเผยแพร่ (คาดว่าจะยังคงอยู่ในแดนลบ "เพิ่มขึ้น" จาก -4 เป็น -2) แต่การเผยแพร่นี้จะถูกบดบังโดย "สามยักษ์ใหญ่": PPI, ยอดขายปลีก และดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภค นี่เป็นรายงานที่สำคัญที่สุดสำหรับดอลลาร์—โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากพวกเขา "ประกาศ" คืออยู่ในโซนแดง/เขียว ปัจจัยพื้นฐานอื่น ๆ ทั้งหมดจะเป็นรองในวันนี้

วันพุธ

ในวันพุธ นักเทรด EUR/USD ทั้งหมดจะสนใจในการเผยแพร่ข้อมูลการเติบโตของ GDP ไตรมาสที่สามของสหรัฐฯ เนื่องจากการปิดระบบเป็นเวลานาน การเผยแพร่ถูกเลื่อนออกไป ดังนั้นการประมาณเบื้องต้นของดัชนีจะได้รับการเผยแพร่ในวันที่ 26 พฤศจิกายนแทนที่วันที่ 30 ตุลาคมที่วางแผนไว้แต่แรก ฉันขอเตือนว่าฉบับที่สองของตัวเลขการเติบโตในไตรมาสที่สอง แสดงว่ามีการเติบโตของเศรษฐกิจสหรัฐฯ 3.8% ต่อปี หน่วยงานสถิติของเศรษฐกิจของสหรัฐฯ รายงานครั้งแรกถึงการเติบโต 3% ของ GDP การประมาณครั้งที่สองแสดงให้เห็นถึงความมุ่งหวังมากขึ้น—3.3% ข้อมูลสุดท้ายก็เกินความคาดหมายของนักวิเคราะห์ส่วนใหญ่อย่างไรก็ตาม การเติบโตของ GDP ในไตรมาสที่สองไม่ได้เกิดขึ้นจากการลดลงของการนำเข้าเท่านั้น แม้ว่าปัจจัยนี้จะมีบทบาทสำคัญ โดยปริมาณการนำเข้าลดลงถึง 29.3% หลังจากที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วในไตรมาสแรก

ตามการคาดการณ์เบื้องต้น เศรษฐกิจสหรัฐฯ คาดว่าจะเติบโต 1.6% ในไตรมาสที่สาม (ตามนักเศรษฐศาสตร์จาก Bank of America คาดว่า 1.5%) การเติบโตของ GDP ที่อ่อนแอลงจะเพิ่มความเป็นไปได้ในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางในการประชุมเดือนธันวาคม ซึ่งจะเป็นการกดดันเพิ่มเติมสำหรับดอลลาร์

วันพุธ เรายังจะได้ทราบข้อมูลดัชนี PCE หลักในเดือนกันยายน ดัชนีนี้เป็นที่รู้จักกันในนามตัวชี้วัดเงินเฟ้อที่ธนาคารกลางโปรดปราน เนื่องจากมันนับรวมถึงไม่เพียงแค่การใช้จ่ายโดยตรง แต่ยังรวมถึงบริการทางการแพทย์ที่มีประกันหรือรัฐบาลเป็นผู้จ่าย ดัชนี PCE หลักมีความผันผวนน้อยกว่าและสะท้อนถึงแนวโน้มเงินเฟ้าแบบโครงสร้างได้ดีกว่า (แทนที่จะเป็นความแปรผันชั่วคราว)

ดัชนี PCE หลักของเดือนสิงหาคมเป็น "ชาวเย็น ๆ" สำหรับนักลงทุนดอลลาร์ และการตามมาของ EUR/USD ตัวชี้วัดเงินเฟ้อซบเซาทั้งในเชิงรายเดือนและรายปี (0.2% ต่อเดือน, 2.9% ต่อปี) มีความเห็นในตลาดว่าดัชนีนี้ได้ถึงจุดสูงสุดแล้วและจะซบเซาอยู่ที่ระดับนี้ หรือจะค่อย ๆ ลดลง

เมื่อพิจารณาจาก "ตัวอย่างล่วงหน้า" ดังกล่าวการเผยแพร่จะกระตุ้นความผันผวนอย่างรุนแรงในคู่เงิน EUR/USD อย่างไม่ต้องสงสัย โดยเฉพาะอย่างยิ่งเนื่องจากไม่มีความเห็นพ้องในตลาดว่ามันจะคว่าข้อมูลด้านไหน: ผู้เชี่ยวชาญบางคนเชื่อว่าดัชนีนี้จะเร่งไปถึง 3.1% ในขณะที่คนอื่น ๆ คาดหวังว่ามันจะชะลอตัวลงถึง 2.8% ต่อปี

วันพฤหัสบดี

ในวันพฤหัสบดี ECB จะเผยแพร่รายงานการประชุมครั้งสุดท้ายในเดือนตุลาคม ฉันขอเตือนว่าที่สิ้นสุดการประชุมในเดือนตุลาคม ธนาคารกลางได้ทิ้งพารามิเตอร์นโยบายการเงินทั้งหมดโดยไม่คาดคิด ในคำแถลงร่วม ECB ได้ระบุว่า "ไม่มีเส้นทางที่กำหนดโดยสิ้นเชิงสำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ย" และทุกอย่างขึ้นอยู่กับข้อมูลที่จะเข้ามา ในการแถลงข่าวสุดท้าย Christine Lagarde ยังกล่าวถึงช่วงเวลาของความไม่แน่นอนอย่างยิ่งท่ามกลางความวิบากในช่องทางการค้าโลกและความตึงเครียดทางการเมือง นักเทรด EUR/USD แทบไม่สนใจการประชุม ECB ครั้งนี้ หากรายงานการประชุมเดือนตุลาคมนี้เพียงตอกย้ำประเด็นที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ ผู้เข้าร่วมตลาดก็จะเมินการเผยแพร่นี้

นอกจากนี้ในวันพฤหัสบดี เยอรมนีจะเผยแพร่อันดับความเชื่อมั่นผู้บริโภคส่วนพื้นฐานจาก GfK ตามการคาดการณ์ตัวชี้วัดจะตั้งค่าระดับต่ำใหม่ประจำปีที่ -24.9 แต่การเผยแพร่นี้มีผลกระทบจำกัดต่อความเคลื่อนไหวของ EUR/USD

วันศุกร์

ปฏิทินเศรษฐกิจของวันศุกร์แทบจะว่างเปล่าสำหรับคู่เงิน EUR/USD รายงานหนึ่งเดียวที่ค่อนข้างสำคัญจะได้รับการเผยแพร่ในเยอรมนี เราจะได้ทราบข้อมูลการเติบโตของเงินเฟ้อสำหรับเดือนพฤศจิกายน ตามการคาดการณ์เบื้องต้น ดัชนีราคาผู้บริโภคโดยรวมคาดว่าจะยังคงอยู่ในระดับเดือนก่อนหน้า นั่นคือ 2.3% ในขณะที่ดัชนี CPI ที่ประสานกันคาดว่าจะเร่งขึ้นเป็น 2.4%

นอกจากนี้ในวันศุกร์ เยอรมนีจะประกาศข้อมูลตลาดแรงงานสำหรับเดือนตุลาคม นักวิเคราะห์ส่วนใหญ่เชื่อว่าอัตราการว่างงานจะยังคงอยู่ที่ 6.3% ในขณะที่จำนวนผู้มีงานทำคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 6,000 คน (ในเดือนกันยายนตัวเลขนี้อยู่ที่ -1,000)

โดยรวมแล้ว วันพฤหัสบดีและวันศุกร์เป็น "ครึ่งวันว่างเปล่า" สำหรับ EUR/USD โทนของการเทรดจะถูกกำหนดโดยรายงานที่เผยแพร่ก่อนหน้านี้ในสัปดาห์ ในวันอังคารและวันพุธ

"การวิเคราะห์ทางเทคนิค"

คู่เงิน EUR/USD กำลังวางตนอยู่ระหว่างเส้นกลางและเส้นล่างของตัวชี้วัด Bollinger Bands ในกราฟสี่ชั่วโมง รายวัน และรายสัปดาห์ ในกรอบเวลา H4 และ D1 อยู่ต่ำกว่าทุกเส้นของตัวชี้วัด Ichimoku (รวมถึงต่ำกว่าเมฆ Kumo) ในด้านหนึ่ง การกำหนดค่านี้ส่งสัญญาณถึงความเป็นอันดับแรกของตำแหน่งสั้น แต่ในด้านหนึ่ง ผู้ขาย EUR/USD ในสัปดาห์ที่ผ่านมาไม่สามารถลุยทะลุระดับการสนับสนุนชั่วคราวที่ 1.1490 (เส้นล่างของ Bollinger Bands ใน H4) และยังไม่สามารถทดสอบกำแพงราคาหลักที่ 1.1470 (เส้นล่างของ Bollinger Bands ใน D1) หากผู้ขายไม่สามารถยึดเป้าหมายด้านล่างที่ 1.1500 ในสัปดาห์ถัดไปได้ ผู้ซื้อจะรับบัญชาการ ในกรณีนี้ คู่เงินจะกลับไปช่วงราคาที่ 1.1560 – 1.1650