เมื่อปิดการซื้อขายในวันวาน ดัชนีหุ้นสหรัฐฯ ปิดลดลง ดัชนี S&P 500 ลดลง 0.40% ดัชนี Nasdaq 100 ลดลง 0.34% และดัชนี Dow Jones Industrial Average ลดลง 0.34%

บรรยากาศการค้าขายยังคงระมัดระวัง ก่อนที่ประธานธนาคารกลางสหรัฐ Jerome Powell จะกล่าวสุนทรพจน์ ขณะที่นักเทรดมองใหม่กับความคาดหวังการลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน

ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเพิ่มขึ้น 0.1% หลังจากข้อมูลการผลิตในสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งและการกล่าวถึงที่แข็งกร้าวจาก Fed ฟิวเจอร์สทั้งในหุ้นสหรัฐฯ และยุโรปลดลง 0.1% ในขณะที่ดัชนีเอเชียคงตัวอยู่ที่ระดับเดิม ส่วนทองคำลดลง 0.2%.

หุ้นของ Nvidia Corp. ลดลงประมาณ 1.9% หลังจากมีรายงานว่าบริษัทได้สั่งซัพพลายเออร์ให้หยุดการผลิตชิป AI รุ่น H20 สิ่งนี้สนับสนุนการเพิ่มขึ้นของหุ้นกลุ่มอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ในจีนและฮ่องกง. ขณะเดียวกัน S&P 500 ลดลงติดต่อกันเป็นเวลา 5 วัน เนื่องจากข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งและทัศนคติแข็งกร้าวจาก Fed ซึ่งทำให้ตลาดเงินลดความคาดหวังต่อการลดดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลงเหลือ 70% จาก 90% ในช่วงต้นสัปดาห์.

ความสนใจในขณะนี้มุ่งไปที่การประชุมที่ Jackson Hole ของ Fed โดยที่ Powell มีกำหนดจะให้คำชี้แจงซึ่งอาจชี้แนวทางนโยบายทางการเงินในอนาคต เขาจะยังคงยืนหยัดในท่าทีที่แข็งกร้าวโดยมุ่งเน้นขจัดเงินเฟ้อโดยไม่คำนึงถึงความเสี่ยงด้านการเติบโตหรือไม่? หรือลำดับความสำคัญจะเป็นไปในทิศทางที่ระมัดระวังมากขึ้น โดยคำนึงถึงความกังวลเรื่องเศรษฐกิจถดถอย? คำตอบเหล่านี้จะเป็นกุญแจสำคัญสำหรับทิศทางในอนาคตของสินทรัพย์ทางการเงิน. ทัศนคติแข็งกร้าวจาก Powell อาจก่อให้เกิดการขายหุ้นออกอีกครั้งและเสริมความแข็งแกร่งให้กับค่าเงินดอลลาร์ ในขณะเดียวกันสินทรัพย์เสี่ยง รวมถึงสกุลเงินดิจิทัลจะตกอยู่ภายใต้แรงกดดัน. ในทางกลับกันทัศนคติที่ยืดหยุ่นที่ตระหนักถึงข้อมูลที่เข้ามาอาจจุดประกายความเชื่อมั่นในตลาด. อัตราเงินเฟ้อที่ลดลงแม้จะยังคงมีอยู่ อาจเปิดโอกาสให้ Fed เปลี่ยนไปใช้ท่าทีที่นุ่มนวลขึ้น ซึ่งนักลงทุนจะยินดีต้อนรับ.

ผู้ค้าแบบตราสารหนี้ก็กำลังจับตาคำพูดของ Powell อยู่เช่นกัน โดยส่วนมากคาดการณ์ว่า Fed อาจประกาศเรื่องการเริ่มต้นลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนหน้า ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา Powell ได้ใช้เวทีนี้ในการส่งสัญญาณถึงการเปลี่ยนแปลงนโยบายครั้งใหญ่ และนักลงทุนจะจับตาดูอย่างใกล้ชิดว่าอาจมีการท้าทายต่อราคาตลาดในปัจจุบันสำหรับการลดดอกเบี้ยหรือไม่.

ในปีนี้ Fed ได้รักษาอัตราดอกเบี้ยให้คงเดิม โดยอ้างถึงความไม่แน่นอนที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับผลกระทบของการเรียกเก็บภาษีต่อเศรษฐกิจ ประธานาธิบดี Donald Trump ซึ่งมักจะวิจารณ์ Fed บ่อยครั้ง ได้เรียกร้องให้มีการลดอัตราอย่างมาก โดยมีเจ้าหน้าที่บางคนในคณะบริหารของเขาเรียกร้องให้ลดอัตราครึ่งจุดทันทีในเดือนหน้า

ภาพรวมทางเทคนิคของ S&P 500:

สำหรับผู้ซื้อ งานที่เร่งด่วนในวันนี้คือการทะลุแนวต้านที่อยู่ใกล้ที่สุดที่ $6,364 ซึ่งจะยืนยันถึงการเคลื่อนไหวในทิศทางขึ้นและเปิดทางไปสู่ $6,373 ที่สำคัญพอๆ กันสำหรับฝั่งกระทิงคือการรักษาการควบคุมเหนือ $6,385 ซึ่งจะทำให้ตำแหน่งของพวกเขาแข็งแกร่งขึ้น ต่อด้านขาลง หากความอยากเสี่ยงลดลง ผู้ซื้อจะต้องเข้ามาใกล้เคียงที่ $6,355 การทะลุระดับนี้อาจดันดัชนีกลับไปที่ $6,343 และ $6,331 อย่างรวดเร็ว